尚公律师助力中港锦源租赁一期资产支持专项计划成功发行
2016-07-15阅读量:20102016年6月28日,中港锦源租赁一期资产支持专项计划获得上海证券交易所资产支持证券挂牌转让无异议函,并于2016年7月13日成功发行。本项目的基础资产为北京中港锦源融资租赁有限公司对承租人享有的租金请求权和其他权利及其附属担保权益,专项计划通过设置优先级/次级分层结构安排、外部担保等实现信用增级。产品总规模为5.33亿元,其中优先A级资产支持证券获得中诚信证券评估有限公司给予的AAA级评级。专项计划由北京中港锦源融资租赁有限公司作为原始权益人,由天风证券股份有限公司担任管理人和销售机构,恒泰证券股份有限公司作为销售机构。
北京市尚公律师事务所主任、高级合伙人宋焕政、合伙人律师黄磊碧、主办律师胡浩组成的专业律师团队为本项目提供了全程的法律服务,包括交易结构的设计、对相关中介机构和基础资产的尽职调查、相关交易文件的起草和审核、专项计划信用增级安排、相关法律意见咨询和法律意见书的出具等。
资产证券化是以特定资产组合或特定现金流为支持,发行可交易证券的一种融资形式。中国融资租赁业近年来成高速发展态势,作为资金密集型的产业之一,融资租赁行业的持续发展需要及时解决资金及资本的不足。传统的融资模式很难满足租赁业对大批量、中长期资金的需求,尤其对于外商融资租赁公司,由于缺乏强大的金融背景支持,其在解决资金问题上,面临更大的考验。由于国家政策支持和资产证券发行上的便捷,资产证券化逐渐成为融资租赁行业内最为热门、尤其是外商融资租赁公司重要的融资方式。
本次中港锦源租赁一期资产支持专项计划成功发行,一方面,公司增加了流动资产,拓宽了融资渠道、降低了融资成本,将有利于其增强资产的流动性,提高公司金融资源配置效率,扩大业务规模并提供公司竞争力;另一方面,专项计划的发行是公司与多层次资本市场对接的直接有效的方式,将提升公司及管理团队在资本市场的知名度,扩大公司及管理团队在行业内的影响力,助力公司在多层次的资本市场实现融资。